오후장★테마동향

강세 테마 : 반도체 대표주(생산), 통신, 은행, 제대혈, 3D 낸드(NAND), 줄기세포, HBM(고대역폭메모리), 블록체인, 일자리(취업), 마리화나(대마), 스테이블코인, 바이오인식(생체인식), 원격진료/비대면진료(U-Healthcare), 전기차 화재 방지(배터리 열폭주 등), 자원개발, 온디바이스 AI, 편의점, 삼성페이, 스페이스X(SpaceX), 재난/안전(지진/화재 등), 반도체 장비, RFID(NFC 등), 스마트그리드(지능형전력망) 등...

약세 테마 : 핵융합에너지, 니켈, 공작기계, 키오스크(KIOSK), 로봇(산업용/협동로봇 등), 2차전지(생산), 철강 주요종목, 여행, 3D 프린터, 전자파, 비철금속, NI(네트워크통합), 건설기계, 카지노, 화폐/금융자동화기기(디지털화폐 등), 폴더블폰, 휴대폰부품, 남북경협, 초전도체, 음원/음반, 페인트, 리모델링/인테리어, 김밥(냉동김밥 등), 희귀금속(희토류 등), 그래핀, 자동차부품, 철도, 국내 상장 중국기업 등...

[특징 테마]

반도체 관련주: D램 가격상승 및 이익 지속성, 삼성전자 상반기 어닝 서프라이즈 기대감 등에 상승

▷삼성증권은 보고서를 통해 디램 가격 상승 모멘텀과 디램 이익의 지속성 두 개의 메모리 내러티브가 주가에 영향을 미치고 있다고 밝힘. 더 가파른 디램 가격 상승은 더 높은 디램 ASP와 영업이익 전망 상향으로 이어지고, AI 인프라 투자는 30년 만의 처음이라 언급될 정도로 길고 강한 수요가 존재하며, 보수적인 메모리 증설 기조 속에 장기공급 계약 비중이 확대되고 있다고 설명. 두 메모리 내러티브가 순차적으로 주가에 반영될 것으로 전망한다며, 상반기에는 디램 가격 상승 모멘텀, 하반기에는 27년까지의 이익 지속성이 주가 상승의 원동력이라고 밝힘.

▷KB증권은 삼성전자에 대해 2026년 삼성전자 영업이익은 메모리 가격 상승(DRAM: +107%, NAND: +90% YoY)으로 전년대비 +272% 증가한 162조원으로 예상되고, 메모리 영업이익은 전년대비 383% 증가한 152조원으로 추정된다고 밝힘. 또한 2026년 1분기 영업이익은 전년대비 +355% 증가한 30조원으로 전망되고, 2분기 영업이익은 전년대비 +737% 증가한 39조원으로 예상되어 상반기 어닝 서프라이즈가 기대된다고 언급. 이어 2026년 하반기 엔비디아 베라 루빈에 도입되는 ICMS(Inference Memory Context Storage)는 향후 NAND 수요의 블랙홀로 작용할 것으로 전망. 이에 전 세계 NAND 생산능력 1위인 삼성전자는 엔비디아 ICMS 최대 수혜가 기대된다고 밝힘.

은행: 은행 중심 스테이블코인 발행 기대감 등에 상승

▷언론에 따르면, 국민의힘 주식 및 디지털자산 밸류업 특별위원회가 디지털자산기본법 핵심 쟁점인 스테이블코인 발행 주체를 두고 ‘은행권 중심(50%+1)부터 허용’에 합의한 것으로 전해짐. 이는 시행 초기 안정성이 중요하다는 판단으로 금융당국이 마련한 정부안의 방향과 일치하는 것임.

▷이창용 한은 총재는 26일(현지시간) 홍콩에서 열린 '제19차 아시아금융포럼(Asian Financial Forum)'에서 "아시아에서 스테이블코인 활용의 상당 부분은 신원 은폐(hide identities)를 목적으로 한다"며 "은행의 참여 없이는 고객확인(KYC)이나 자금세탁방지(AML) 요건이 적절히 적용되지 않을 수 있다"고 우려했음. 이어 "우리는 더 보수적인 접근 방식을 취하고 싶다"며 "원화 스테이블코인 발행을 허용하되, 은행 주도 기관(institutions)부터 시작하는 것을 원한다"고 강조했음.

증권 美 관세 위협에도 국내증시 급등 등에 상승

▷26일(현지시간) 도널드 트럼프 美 대통령이 사회관계망서비스(SNS) 트루스소셜을 통해 "한국 입법부가 한국과 미국과의 합의를 지키지 않고 있다"면서 "이에 따라 난 자동차, 목재, 의약품 및 기타 모든 상호관세(국가별 관세)를 15%에서 25%로 인상한다"고 밝히면서 이날 코스피, 코스닥 모두 하락 출발하기도 했지만, 정부가 한미 무역합의 이행을 위한 법적 절차에 나서는 등 실제 대응에 나서자, 미국의 관세 인상 조치가 현실화하지 않을 거란 전망 확산 속 '타코(TACO)' 트레이드가 나타나며 반등에 성공. 코스피지수는 외국인/기관 동반 순매수 속 2% 넘게 급등하며 사상 최고치를 재경신했으며, 코스닥지수는 기관 순매수 속 '코스닥 3000' 목표 달성 기대감 지속 등에 1% 넘는 강세를 기록중.

우주항공산업(누리호/인공위성 등)/ 스페이스X(SpaceX): 우주항공청, '민관사절단' 미국 파견 소식 등에 일부 관련주 상승

▷우주항공청은 언론을 통해 국내 우주 기업의 미국 시장 진출을 지원하기 위해 민관사절단을 미국에 파견했다고 밝힘. 노경원 우주청 차장을 단장으로 하는 이번 민관사절단은 뉴스페이스 시대에 발맞춰 국내 기업들이 미국 정부·기업과의 네트워크를 형성하고 실질적인 협력 토대를 마련하기 위해 구성

오후장 특징주★(코스피)

LS ELECTRIC(010120): 지난해 4분기 및 연간 실적 호조 등에 강세

대한조선(439260): 지난해 호실적에 상승

오후장 특징주★(코스닥)

제우스(079370): 삼성그룹향 로봇 수주 확대 기대감에 급등

와이즈버즈(273060): 모회사 콜옵션 행사로 ‘오버행 우려’ 해소 기대감 등에 급등

코아스템켐온(166480): 식약처 '동물 대체 독성평가' 국책과제 선정 소식에 급등

이엔셀(456070): 샤르코-마리-투스병 치료제 ‘EN001’ 유럽 ODD 신청 소식에 강세

지씨셀(144510): 세포치료제 이뮨셀엘씨 해외매출 기대감 등에 강세

아가방컴퍼니(013990): 100억원 규모 자사주 취득 신탁계약 체결 결정에 상승

에프앤가이드(064850): 지난해 실적 호조 등에 상승

피에스케이홀딩스(031980): 견조한 성장 전망 등에 상승

노머스(473980): 中 위챗에 팬덤 플랫폼 프롬 공식 출시 소식에 소폭 상승

알에프텍(061040): 그레이스와 뷰티 디바이스 업무협약 체결 소식에 소폭 상승

@인포스탁