기업분석 리포트
SK하이닉스 - 메모리 평화시대의 최대 수혜주
- 작성자 :
- IBK투자증권
- 작성일 :
- 05-29 08:38
- 조회수 :
- 454
목표가 40,000원으로 상향
SK하이닉스를 반도체/IT 섹터 탑픽으로 제시하고 투자의견 매수를 유지한다. 목
표주가는 종전 36,000원에서 40,000원으로 상향제시한다. 목표주가는 2014년
추정 BPS에 타겟 PBR 2.1배를 적용해 산출했다. 종전 대비 타겟 PBR을 높인
것은 실적 전망 상향에 따라, 예상 ROE가 높아졌기 때문이다.
메모리 평화시대 개막
무엇보다, 메모리 업체들의 절제된 캐팩스로 당분간 메모리 산업의 평화기조가
이어질 가능성이 높다는 점에서 긍정적이다. 또한, 수요측면에서 PC의 부진을
중국 로컬 태블릿 수요가 상당부분 커버할 것으로 보이고, 올해 말 출시되는 8세
대 게임콘솔도 메모리 수요에 중요한 긍정적 변수로 기대되어, 메모리 업체들의
실적 전망이 매우 긍정적이다.
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